投资科学

.3.3债券的详细介绍
3.4收益率
3.5久期
3.6免疫
3.7凸度
3.8小结
练习
参考文献
第4章利率期限结构
4.1收益率曲线
4.2期限结构
4.3远期利率
4.4对利率期限结构的几种解释
4.5期望动态
4.6连续现值
4.7浮动利率债券
4.8久期
4.9免疫
4.10小结
练习
参考文献
第5章应用利率分析
5.1资本预算
5.2最优资产组合
5.3动态现金流过程
5.4最优化管理
5.5一致性定理
5.6公司的估值
5.7小结
练习
参考文献
第二部分 单期随机现金流
第6章均值一方差资产组合理论
6.1资产收益
6.2随机变量
6.3随机收益
6.4投资组合均值和方差
6.5可行集合
6.6马克维茨模型
6.7两基金定理
6.8包含无风险资产的投资组合
6.9单基金定理
6.10小结
练习
参考文献
第7章资本资产定价模型
7.1市场均衡
7.2资本市场线
7.3定价模型
7.4证券市场线
7.5投资含义
7.6绩效评估
7.7作为定价公式的资本资产定价模型
7.8项目选择
7.9小结
练习
参考文献
第8章模型和数据
8.1引言
8.2因素模型
8.3作为因素模型的资本资产定价模型
8.4套利定价理论
8.5数据和统计
8.6其他参数的估计
8.7偏离均衡
8.8多期谬论
8.9小结
练习
参考文献
第9章一般原理
9.1引言
9.2效用函数
9.3风险厌恶
9.4效用函数评述
9.5效用函数与均值一方差准则
9.6线性定价
9.7投资组合选择
9.8对数最优定价
9.9有限状态模型
9.10风险中性定价
9.11定价方法的选择
9.12小结
练习
参考文献
第三部分 衍生证券
第10章远期、期货和互换
10.1引言
10.2远期合约
10.3远期价格
10.4远期合约的价值
10.5互换
10.6期货合约基础
10.7期货价格
10.8与预期现货价格的关系
10.9完全套期
10.10最小方差套期
10.11最优套期
10.12非线性风险套期
10.13小结
练习
参考文献
第11章资产动态模型
11.1二项式网格模型
11.2可加模型
11.3倍数模型
11.4典型参数值
11.5对数正态随机变量
11.6随机游走和维纳过程
11.7股票价格过程
11.8伊藤引理
11.9再论二项式网格模型
11.10小结
练习
参考文献
第12章期权基础理论
12.1期权概念
12.2期权价值的实质
12.3期权组合和看涨一看跌平价
12.4提前执行
12.5单期二项式期权理论
12.6多期期权
12.7更一般的二项式问题
12.8评估实际投资机会
12.9一般的风险中性定价
12.10小结
练习
参考文献
第13章其他期权问题
13.1引言
13.2.布莱克—斯科尔斯(b1ack—scholes)方程
13.3看涨期权公式
13.4风险中性定价
13.5得尔塔
13.6复制、综合期权和组合保险
13.7计算方法
13.8特异性期权
13.9储存成本和股息
13.10鞅定价
13.11小结
附录：布莱克-斯科尔斯方程的另一种推导
练习
参考文献
第14章利率衍生证券
14.1利率衍生证券的例子
14.2理论需要
14.3二项式方法
14.4定价的应用
14.5校准和可调整利率贷款
14.6前推方程
14.7匹配期限结构
14.8免疫
14.9担保抵押债券
14.10利率动态模型
14.11连续时间解
14.12小结
练习
参考文献
第四部分 一般现金流
第15章最优组合增长
15.1投资轮盘
15.2增长的对数效用方法
15.3对数一最优策略的性质
15.4替代方法
15.5连续时间增长
15.6可行区域
15.7对数最优定价公式
15.8对数最优定价和布莱克—斯科尔斯方程
15.9小结
练习
参考文献
第16章一般投资评估
16.1多期证券
16.2风险中性定价
16.3最优定价
16.4双网格
16.5双网格定价
16.6具有个体不确定性的投资
16.7买人价格分析
16.8连续时间定价
16.9小结
练习
参考文献
附录a概率基础理论
a.1一般概念
a.2正态分布随机变量
a.3对数正态随机变量
附录 b 微积分和最优化
b.1 函数
b.2 微积分
b.3 最优化
练习答案
索引